一、外盤情況
1、美國三大股指全線收跌，道指跌 1.54%報 29225.61 點，標普 500 指數(shù)跌 2.11% 報 3640.47 點，納指跌 2.84%報 10737.51 點。
2、國際油價全線下跌，美油 11 月合約跌 0.66%，報 81.61 美元/桶。布油 12 月合約跌 0.67%，報 87.46 美元/桶。
3、國際貴金屬期貨普遍收跌，COMEX 黃金期貨跌 0.07%報 1668.8 美元/盎司，COMEX 白銀期貨跌 0.45%報 18.795 美元/盎司。
4、倫敦基本金屬多數(shù)收漲，LME 期銅漲 1.25%報 7515 美元/噸，LME 期鋅漲 3.01% 報 2939 美元/噸，LME 期鎳漲 2.77%報 22410 美元/噸，LME 期鋁漲 5.08%報 2232 美元/噸，LME 期錫跌 1.05%報 20510 美元/噸，LME 期鉛漲 1.55%報 1865 美元/噸。
二、宏觀及產(chǎn)業(yè)
1、央行、銀保監(jiān)會發(fā)布通知，決定階段性調(diào)整差別化住房信貸政策。對于今年 6-8月份新建商品住宅銷售價格環(huán)比、同比均連續(xù)下降的城市，可自主決定在 2022 年底前階段性維持、下調(diào)或取消當?shù)匦掳l(fā)放首套住房貸款利率下限，二套住房貸款利率政策下限則按現(xiàn)行規(guī)定執(zhí)行。
2、央行貨幣政策委員會召開 2022 年第三季度例會指出，國內(nèi)經(jīng)濟總體延續(xù)恢復發(fā)展態(tài)勢，要加大穩(wěn)健貨幣政策實施力度，著力穩(wěn)就業(yè)和穩(wěn)物價。用好政策性開發(fā)性金融工具， 重點發(fā)力支持基礎設施建設。強化對重點領域、薄弱環(huán)節(jié)和受疫情影響行業(yè)的支持。要發(fā)揮存款利率市場化調(diào)整機制重要作用，推動降低個人消費信貸成本。優(yōu)化大宗消費品和社會服務領域消費金融服務，繼續(xù)加大對企業(yè)穩(wěn)崗擴崗和重點群體創(chuàng)業(yè)就業(yè)的金融支持力度。推動“保交樓”專項借款加快落地使用并視需要適當加大力度，引導商業(yè)銀行提供配套融資支持，促進房地產(chǎn)市場平穩(wěn)健康發(fā)展。推動平臺經(jīng)濟規(guī)范健康持續(xù)發(fā)展，對平臺經(jīng)濟實施常態(tài)化監(jiān)管。
3、美債收益率多數(shù)上漲，3 月期美債收益率跌 3.12 個基點報 3.312%，2 年期美債收益率漲 6 個基點報 4.205%，3 年期美債收益率漲 5 個基點報 4.221%，5 年期美債收益率漲 6.8 個基點報 4.023%，10 年期美債收益率漲 5.5 個基點報 3.791%，30 年期美債收益率漲 2.6 個基點報 3.728%。
4、美聯(lián)儲梅斯特：預計通脹將比美聯(lián)儲經(jīng)濟預測持續(xù)更久；隨著加息，風險正在發(fā)生變化；鑒于通脹持續(xù)，仍然著眼于確保美聯(lián)儲采取足夠的行動；美聯(lián)儲對通貨膨脹“持續(xù)性和幅度”的理解是錯誤的；11 月的加息幅度取決于經(jīng)濟數(shù)據(jù)的變化；美聯(lián)儲在加息方面還有很多工作要做。
三、商品要聞
1、國內(nèi)商品期貨夜盤收盤表現(xiàn)分化，能源化工品漲跌互現(xiàn)，瀝青、甲醇、紙漿、純堿、塑料漲超 1%，20 號膠、橡膠、LPG 跌逾 1%。農(nóng)產(chǎn)品多數(shù)上漲，菜油漲 1.79%，棉花漲1.38%。基本金屬多數(shù)上漲，滬鎳漲 1.93%，滬鋁漲 1.5%，不銹鋼漲 0.66%，滬鋅漲 0.53%，滬銅漲 0.2%，滬銅漲 0.2%，滬錫跌 2.38%。
2、據(jù)山東省蘋果產(chǎn)業(yè)協(xié)會，近期了解匯總情況和前期統(tǒng)計的套袋數(shù)據(jù)用加權(quán)法計算結(jié)果如下：產(chǎn)量預測：今年山東省比去年減產(chǎn) 19.47%。①煙臺市減產(chǎn) 19.33%。②威海市減產(chǎn) 15.8%。③沂蒙產(chǎn)區(qū)減產(chǎn) 21.8%。④青島減產(chǎn) 35%。
3、四季度臨近，近期多家紙企宣布了 10 月份的漲價計劃。記者獲悉，包括太陽紙業(yè)、晨鳴紙業(yè)、博匯紙業(yè)均計劃自 10 月 1 日起，對包括銅版紙、卡紙及特種紙在內(nèi)的多個產(chǎn)品進行提價，漲價幅度 200-300 元/噸不等，此外金光紙業(yè)（APP）也宣布了自 10 月 1 日起上調(diào)工業(yè)及文化紙售價的計劃。
4、新加坡企業(yè)發(fā)展局（ESG）：截至 9 月 28 日當周，新加坡燃料油庫存下降 106.9萬桶至 2233.1 萬桶的兩周低點。新加坡輕質(zhì)餾分油庫存增加 276000 桶，至 1564.1 萬桶的三周高新加坡中質(zhì)餾分油庫存在下降 104.6 萬桶至 733.8 萬桶的五周低點。
5、根據(jù)商務部、國家發(fā)展和改革委員會令 2003 年第 4 號（《農(nóng)產(chǎn)品進口關稅配額管理暫行辦法》），商務部制定了 2023 年食糖進口關稅配額申請和分配細則。其中提到，2023 年食糖進口關稅配額總量為 194.5 萬噸，其中 70%為國營貿(mào)易關稅配額。
四、國內(nèi)主要商品基差
國內(nèi)部分基礎商品基差 2022.09.29 | ||||
商品 | 現(xiàn)貨價格 | 期貨主力合約 | 基差（現(xiàn)-期價差） | 基差較前日變動 |
棕櫚油 | 7700 | 7106 | 594 | -52 |
豆油 | 10080 | 8906 | 1174 | -112 |
豆粕 | 5120 | 4141 | 979 | -81 |
螺紋 | 4030 | 3836 | 194 | -13 |
鐵礦 | 760 | 722.5 | 37.5 | -6 |
期貨品種 | 現(xiàn)貨標的 | |||
棕櫚油 | 24 度廣東 | |||
豆油 | 四級豆油張家港（元/噸） | |||
豆粕 | 張家港（元/噸） | |||
螺紋 | HRB400 20mm（元/噸） | |||
鐵礦 | 進口 61.5%PB 粉礦（含稅價） | |||
五、國內(nèi)期貨倉單日報
品種 | 期貨倉單 | 增減 | 品種 | 期貨倉單 | 增減 | |||||||||||||
銅 | 3729 | -275 | 聚丙烯 | 2,346 | 0 | |||||||||||||
鋁 | 81212 | -4027 | 瀝青 | 49480 | 0 | |||||||||||||
鋅 | 20720 | -2236 | 原油 | 4251000 | 0 | |||||||||||||
鎳 | 1636 | -278 | 燃料油 | 2680 | 0 | |||||||||||||
白銀 | 1451241 | 2658 | 棕櫚 | 1,850 | -50 | |||||||||||||
螺紋鋼 | 48766 | 15012 | 豆油 | 11,536 | -250 | |||||||||||||
熱軋卷板 | 113790 | 0 | 豆粕 | 18,491 | -360 | |||||||||||||
鐵礦石 | 0 | -1,500 | 玉米 | 99,081 | -5,930 | |||||||||||||
天然橡膠 | 266330 | 2690 | 淀粉 | 19,250 | 0 | |||||||||||||
六、主要觀點及策略分析
宏觀方面，全國外匯市場自律機制電視會議召開，會議強調(diào)，外匯市場事關重大，保持穩(wěn)定是第一要義。會議召開后，人民幣大幅升值約 1000 點。從當前匯率看，人民幣兌美元在岸價格在 7.2 附近，美元在美聯(lián)儲加息預期拉滿的背景下，持續(xù)上漲。外匯市場的變動，傳導至債市，本周國債期貨價格連續(xù)大幅下挫。
股指方面，主要指數(shù)高開后走強，午后回落，全天基本收平。兩市成交額約 6000 億，進一步出現(xiàn)萎縮。旭輝房產(chǎn)出現(xiàn)美元債兌付壓力，國聯(lián)證券 70 億定向定增預案導致今天大金融板塊走弱，目前市場尚未看到翻轉(zhuǎn)繼續(xù)，股指估值偏低，預計仍以震蕩走勢運行。
商品方面，總體走勢偏強，國際原油價格出現(xiàn)較大幅度反彈，國內(nèi)能化品在成本支撐影響下，出現(xiàn)領漲。美元指數(shù)處于高位，商品調(diào)整至階段性地位，商品在產(chǎn)能受限背景下， 有拉漲可能性，節(jié)前保持輕倉，謹慎操作。
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